DOH Fonunun Güncel Portföyü Yayımlandı: LIDER Çıktı, DSTKF ve 22 Yeni Hisse Öne Çıktı

DOH portföyünde toplam 34 hisse bulunmasına rağmen ilk 10 pozisyonun toplam ağırlığı yaklaşık %59,38 seviyesinde.

İlk 20 hissenin toplam ağırlığı ise %83,97. Bu yapı, fonun yeni hisselerle çeşitlenmesine rağmen performans üzerinde üst sıralardaki pozisyonların etkisinin hâlâ yüksek olduğunu gösteriyor.

TERA %10,44 ağırlıkla fonun en büyük pozisyonu olmaya devam ediyor.

Ancak Temmuz ayında %18,94 olan ağırlığın Ağustos ayında %10,44'e gerilemesi, yaklaşık 8,50 puanlık önemli bir azaltıma işaret ediyor.

Bu değişim, fonun TERA'dan tamamen çıkmadığını ancak önceki çok yüksek konsantrasyonu belirgin biçimde azalttığını gösteriyor.

Ağustos ayında mevcut pozisyonlar içindeki en dikkat çekici artış DSTKF'de gerçekleşti.

Hissenin fon içindeki ağırlığı %1,89'dan %8,05'e yükseldi. Yaklaşık 6,16 puanlık artışla DSTKF fonun üçüncü büyük pozisyonu haline geldi.

Bu görünüm, fonun Ağustos ayında DSTKF'yi ana çekirdek pozisyonlarından biri haline getirdiğini gösteriyor.

ANELE ağırlığı %7,37'den %8,09'a yükseldi.

Artış oranı DSTKF kadar sert olmasa da ANELE fonun ikinci büyük pozisyonu haline geldi ve portföydeki ana ağırlığını korudu.

DOH'nin yeni girişleri arasında bazı hisseler doğrudan yüksek portföy ağırlıklarıyla öne çıktı.

TKNKA %4,90, EUPWR %4,76, BIGEN %4,68, SELEC %4,66, MANAS %4,48 ve ALKLC %4,45 ağırlıkla portföye girdi.

Bu altı yeni pozisyonun toplam ağırlığı yaklaşık %27,93'e ulaşıyor. Dolayısıyla fon, yalnızca küçük deneme pozisyonları açmak yerine bazı yeni hisselerde doğrudan belirgin büyüklükte pozisyon kurmuş görünüyor.

TEHOL ağırlığı %10,63'ten %4,34'e gerileyerek yaklaşık 6,29 puan azaldı.

ASELS'te ise ağırlık %5,69'dan %2,99'a düştü.

TRHOL de %6,78'den %4,87'ye geriledi. Bu değişimler fonun bazı eski büyük pozisyonlardan kaynak çıkararak yeni hisselere yöneldiğini gösteriyor.

PEKGY'nin ağırlığı %0,41'den %2,21'e çıkarak yaklaşık 1,80 puan arttı.

YKBNK ise %1,81'den %2,19'a yükseldi.

Bu iki hisse, mevcut pozisyonlar içinde DSTKF ve ANELE dışında ağırlığı artırılan dikkat çekici hisseler arasında yer aldı.

Ağustos ayındaki en dikkat çekici değişimlerden biri LIDER'in tamamen portföyden çıkarılması oldu.

LIDER'in önceki ağırlığının %18,98 seviyesinde olması, bu çıkışı portföy rotasyonunun en büyük tekil hamlelerinden biri haline getiriyor.

BARMA da %5,74 ağırlıktan tamamen çıktı. İki hissenin birlikte yaklaşık 24,72 puanlık önceki portföy ağırlığının sıfırlanması, fonun Ağustos ayında neden bu kadar fazla yeni pozisyon açtığını açıklayan önemli bir unsur.

Ağustos ayı verileri DOH'nin portföyünde yalnızca küçük ayarlamalar değil, kapsamlı bir yeniden yapılanma yapıldığını gösteriyor.

LIDER ve BARMA'nın tamamen çıkması, TERA ve TEHOL'deki sert azaltımlar ile DSTKF'deki güçlü artış fonun çekirdek pozisyonlarını önemli ölçüde değiştirdi.

Bunun yanında 22 yeni hissenin portföye girmesi, fonun tekil birkaç hisseye bağımlılığı azaltmaya çalıştığını düşündürüyor.

Ancak ilk 20 hissenin toplam ağırlığının %83,97 seviyesinde olması nedeniyle konsantrasyon hâlâ yüksek. Bu nedenle yeni portföy daha fazla hisse içeriyor olsa da fon performansı yine büyük pozisyonlardaki hareketlere duyarlı kalabilir.